P O S T A N O W I E N I E

Na podstawie art. 14a § 1 i § 4 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. Ordynacja podatkowa (Dz. U. z 2005 r. Nr 8 poz. 60 z późn. zm.), Naczelnik Urzędu Skarbowego Warszawa- Mokotów postanawia Pana stanowisko w sprawie zawarte we wniosku z dnia 28 czerwca 2007r. o udzielenie pisemnej interpretacji co do zakresu i sposobu zastosowania prawa podatkowego w świetle przedstawionego stanu faktycznego uznać za prawidłowe.

U Z A S A D N I E N I E

1.Stan faktyczny przedstawiony we wniosku Podatnika jest następujący:

Podatnik jest właścicielem akcji. Zgodnie z art. 128 ust. 1 ustawy o funduszach inwestycyjnych „status funduszu inwestycyjnego zamkniętego może przewidywać dokonywanie wpłat na certyfikaty inwestycyjne papierami wartościowymi lub udziałami w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością”. Podatnik zamierza dokonać wpłaty na certyfikaty inwestycyjne akcjami, stanowiącymi jego własność. Zgodnie z tym przepisem możliwe jest wniesienie do funduszu inwestycyjnego zamkniętego wpłat w postaci papierów wartościowych dopuszczonych do obrotu publicznego, a zatem Podatnik może „opłacić” nabycie certyfikatów inwestycyjnych Funduszu akcjami. W momencie dokonania wpłat do Funduszu „za pomocą” akcji, dojdzie do przejścia własności akcji z Podatnika na Fundusz, czyli nowym właścicielem akcji stanie się Fundusz. Dokonanie przez Podatnika wpłaty na certyfikaty inwestycyjne akcjami, przeprowadzone zgodnie z art. 128 ustawy o funduszach inwestycyjnych, jest transakcją przenosząca własność akcji, której podstawą są przepisy ustawy o funduszach inwestycyjnych. Jest to specyficzna transakcja możliwa jedynie w przypadku funduszy inwestycyjnych zawierająca w sobie dwa elementy będące częścią tej samej transakcji, tj. wpłatę do Funduszu oraz nabycie certyfikatów inwestycyjnych. Taka transakcja jest unikalną czynnością prawną przewidzianą jedynie przez przepisy ustawy o funduszach inwestycyjnych i nie przewidzianą w innych ustawach w tym w szczególności w Kodeksie Cywilnym, czy Kodeksie Spółek Handlowych.

Pytanie podatnika:

Czy powstanie u Podatnika przychód z kapitałów pieniężnych w przypadku objęcia przez Podatnika certyfikatów inwestycyjnych w funduszu inwestycyjnym zamkniętym w zamian za wniesienie wpłaty w postaci akcji spółki akcyjnej/udziałów w spółce z o.o.?

2. Stanowisko wnioskodawcy co do oceny stanu faktycznego:

Zdaniem Podatnika taka transakcja nie jest również rodzajem aportu. Instytucja „aportu” jest swoistą instytucją prawa handlowego, gdzie aport (wkład niepieniężny) wnoszony jest na pokrycie kapitału zakładowego spółki kapitałowej. Wniesienie aportu podlega ściśle określonej tam procedurze, a wnoszący aport nabywa szereg uprawnień regulowanych kodeksem spółek handlowych, z których tylko część ma charakter majątkowy, w tym nabywa prawo do udziału w zgromadzeniu wspólników, jak również prawo wyboru władz spółki. Nabycie certyfikatów inwestycyjnych nie daje jednak uczestnikowi funduszu uprawnień podobnych do wyżej opisanych. Wniesienie to nie jest zatem w szczególności aportem, jakby to miało miejsce w przypadku wniesienia akcji do spółek kapitałowych. Przepis art. 17 ust. 1 pkt 9 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych nie przewiduje powstania przychodu w podatku dochodowym od osób fizycznych w przypadku nabycia udziałów w Funduszu, na które dokonano wpłaty akcjami zgodnie z art. 128 ustawy o funduszach inwestycyjnych. Zdaniem Podatnika, w związku z powyższym w momencie obejmowania przez Podatnika certyfikatów inwestycyjnych Funduszu nie wystąpi konieczność ustalenia przychodu z kapitałów pieniężnych w podatku dochodowym od osób fizycznych na podstawie art. 17 ust. 1 pkt 9 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych.Zdaniem Podatnika do przedstawionej we wniosku sytuacji nie ma również zastosowania art. 17 ust.1 pkt 6 ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych. W przypadku opłacenia certyfikatów inwestycyjnych akcjami nie można bowiem mówić - w żaden sposób - o przychodzie należnym. Podatnikowi, w związku z powyższą transakcją nie przysługuje bowiem prawo do żądania od funduszu zapłaty za akcje.

3. Ocena prawna stanowiska wnioskodawcy w przedstawionym stanie faktycznym i prawnym:

Zgodnie z art. 17 ust. 1 pkt 9 ustawy z dnia 26 lipca 1991r. o podatku dochodowym od osób fizycznych (Dz. U. z 2000r. Nr 14, poz. 176 ze zm.), dalej updof przychody z kapitałów pieniężnych stanowi m.in. nominalna wartość udziałów (akcji) w spółce mającej osobowość prawną albo wkładów w spółdzielni objętych w zamian za wkład niepieniężny. W myśl przytoczonego wyżej przepisu wniesienie wpłaty w postaci Akcji za obejmowane w Funduszu certyfikaty inwestycyjne, nie będzie stanowić przychodu z kapitałów pieniężnych w wysokości wartości nominalnej udziałów (akcji) w spółce mającej osobowość prawną albo wkładów do spółdzielni, objętych w zamian za wkład niepieniężny.Zgodnie z art. 3 ust. 1 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi /Dz. U. Nr 183, poz. 1538/, papierami wartościowymi są:a)akcje, prawa poboru w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks Spółek Handlowych /Dz. U. Nr 94, poz.1037 ze zm./, prawa do akcji, warranty subskrypcyjne, kwity depozytowe, obligacje, listy zastawne, certyfikaty inwestycyjne i inne zbywalne papiery wartościowe, w tym inkorporujące prawa majątkowe odpowiadające prawom wynikającym z akcji lub z zaciągnięcia długu, wyemitowane na podstawie właściwych przepisów prawa polskiego lub obcego,b)inne zbywalne prawa majątkowe, które powstają w wyniku emisji, inkorporujące uprawnienie do nabycia lub objęcia papierów wartościowych określonych w lit. a, lub wykonane poprzez dokonanie rozliczenia pieniężnego (prawa pochodne).Należy zauważyć, iż w powyższym przepisie „akcje” i „certyfikaty inwestycyjne” wymieniono jako odrębne papiery wartościowe, zatem nie są one wzajemnie tożsame. „Akcja” to papier wartościowy, dokument stwierdzający udział w kapitale spółka akcyjnej i prawo do uczestniczenia w jej dochodach (zobacz: Mały Słownik Języka Polskiego, Wydawnictwo Naukowe PWN S.A., Warszawa 1993). Natomiast certyfikat inwestycyjny to papier wartościowy emitowany przez zamknięte fundusze inwestycyjne. Zgodnie z art. 17 ust. 1 pkt 6 lit a) updof za przychody z kapitałów pieniężnych uważa się należne, choćby nie zostały faktycznie otrzymane przychody z odpłatnego zbycia udziałów w spółkach mających osobowość prawną oraz papierów wartościowych. Z kolei przepis art. 128 ust. 1 ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych /Dz. U. Nr 146, poz.1546 ze zm./stanowi, iż statut funduszu inwestycyjnego zamkniętego może przewidywać dokonywanie wpłat na certyfikaty inwestycyjne papierami wartościowymi lub udziałami w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością. W przypadku, o którym mowa w ust. 1, papiery wartościowe i udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością będą wycenione według metody przyjętej przez fundusz dla wyceny aktywów netto (art. 128 ust. 2 ustawy o funduszach inwestycyjnych). W związku z powyższym, wniesienie akcji do funduszu (mimo, że następuje przeniesienie własności na fundusz w zamian za korzyść majątkową w postaci certyfikatów inwestycyjnych) nie stanowi momentu podatkowego, ponieważ podatnik nie rozpozna przychodu w dacie wniesienia akcji do funduszu w zamian za certyfikaty inwestycyjne, a co za tym idzie nie rozpozna także dochodu bądź straty z tej transakcji, zatem nie powstanie z tego tytułu zobowiązanie podatkowe. Mając powyższe na uwadze, Naczelnik Urzędu Skarbowego Warszawa- Mokotów uznaje przedstawione przez podatnika stanowisko za prawidłowe.

P O U C Z E N I E

Interpretacja powyższa dotyczy stanu faktycznego przedstawionego przez Podatnika w świetle stanu prawnego obowiązującego w chwili wniesienia wniosku o interpretację. Na podstawie art. 14b § 1 i § 2 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. Ordynacja podatkowa (Dz. U. z 2005 r. Nr 8 poz. 60 z późn. zmianami), interpretacja ta nie jest wiążąca dla podatnika, płatnika lub inkasenta, wiąże natomiast właściwe organy podatkowe i organy kontroli skarbowej do czasu jej zmiany lub uchylenia.Na postanowienie zawierające interpretację służy na podstawie art. 236 § 2 pkt. 1 Ordynacji podatkowej zażalenie do Dyrektora Izby Skarbowej w Warszawie wnoszone za pośrednictwem Naczelnika Urzędu Skarbowego Warszawa - Mokotów w terminie 7 dni od daty doręczenia postanowienia.